多熟人拆解，目前風險可控

　　本報記者 盧先兵 深圳報道

　　珠三角民間借貸市場正在經歷陣痛。

　　“這邊借高利貸跑掉的人不少，我手上就有一筆貸款到期了，對方沒有錢還不上。”11月22日，深圳一名民間放貸人士劉偉（化名）對記者說。為了規避新的壞賬隱患，他已經暫停了業務。

　　據其介紹，溫州高利貸出事后，珠三角市場“出借人很謹慎，小貸公司等機構的審貸標準也提高了”。

　　記者在深圳調查發現，近年基層法院受理民間借貸案件有所上升：今年1至10月，羅湖區共受理案件318宗，同比上升15%。

　　中山大學港澳珠三角研究中心副主任林江近期走訪調研了當地民間借貸市場，“保守估計，借貸總量在3000-4000億元”，林江對本報記者稱。

　　林江稱，由于單筆額度小（大多不超過1000萬），利率也比溫州低（年息大多在30%-40%），大多屬于熟人網絡借貸，“珠三角地區的整體民間借貸風險可控”。

　　林和其他研究者看到，諸如債轉股的借貸模式中，當債務人跑路、公司抵押后將產生較大風險。

　　林江通過調研也發現，在珠三角地區資金流入高利貸的銀行大多為一些地方農信社、農商行、城商行；這些機構為了追求更高的利潤回報，把部分資金以委托存款方式交由信用擔保公司和小額貸款公司，再由它們以高利貸方式借貸給中小企業，從中賺取高額的息差。

　　“如果不嚴加防控，風險可能擴散。”林直言。

　　借貸糾紛有所增加

　　高息借貸在民間暗涌，隱秘形式多不為外人知。

　　近期一些民間借貸糾紛頻頻訴訟至法院。“通過審訊可見，在之前好的年景，不少投資者曾不惜向高利貸借款投入房地產業，”羅湖區法院一位不便具名的內部人士稱，而如今樓市寒冬，開始進入償債危機。

　　“一個叫何某的被告為了炒樓，以各種途徑向擔保公司和個人高息借款，向債權人隱瞞債務情況、以新債償還舊債。”羅湖區法院上述人士稱。東窗事發后，不久前，多個債權人到該院起訴何某償還巨額借款并支付高額利息。

　　據了解，去年年底，何某為了炒房，向張某借貸500萬元，其中385萬元用于贖樓；剩余錢款轉入銀行賬戶或給現金，利息按為銀行利率四倍。何某提供名下三套房產作抵押。

　　“現金支付的金額是217121元，實際是先扣除的利息。”羅湖區法院人士說。事實上，這遠超過同期法定利率四倍。

　　2010年年底，張某無意中得知何某借款合同中的房產已被查封，緊急要求何某還款，而何某已跑路。今年1月4日，無奈的張某向羅湖法院申請訴前財產保全。

　　記者了解到，近期民間借貸案例在深圳基層法院已有多起，羅湖法院2010年民間借貸糾紛收案數量是2007年總數的2倍以上，今年1至10月，共受理案件318宗，同比上升15%；2010年福田法院受理民間借貸糾紛案件493宗，增長了25%，今年上半年已受理該類案件378宗，比去年同期增長48.8%。

　　除數量遞增外，涉案訴訟標的額也大幅上升。羅湖法院今年上半年受理此類案件中標的額超過400萬的案件已達15宗，其中標的額最高的已達到4380萬元；福田法院今年上半年民間借貸案件的標的金額達1.45億元。

　　除炒房外，林江通過調研發現，和溫州不同，在珠三角地區的短期拆借，更多是由于生產型企業短期應付租金和原材料采購壓力，且多數按月或季支付利息，風險比較可控。

　　陣痛：珠三角民間借貸調查

　　熟人拆借

　　相比溫州，珠三角民間借貸市場多為熟人朋友間拆借。

　　林江調研發現，從借貸來源看，第一是親朋好友網絡；第二是在轄區屬地小圈子，由政府官員或其他有威望人士，作為中間人介紹借貸（并無證據證明官員出資參與放貸）；其三比重較小，為純債權人和債務人關系，當逾期不能還本付息，債權人則變成債務人公司股東。

　　記者了解到的一些個案也印證了林江的調研。

　　在深圳經營電腦生意的劉偉公司另一項業務是民間借貸。他的模式與名聲在外的溫州不同，溫州多是吸存放貸，而劉偉是與熟人朋友合作放貸，“各方按出借款的比例分享利息收入”，利率水平一般在月息2分到3分。

　　“我如果有錢，就和朋友一起聯合放貸；沒錢就當個中間人，我只拿15%-20%的利息提成。”劉說。

　　據他介紹，深圳也有吸存放貸的機構，主要是潮州人，多為熟識的同鄉，一般以月息1分-2分吸入，再高息貸出去，按照有無擔保和信用條件好壞，月息從3分-8分不等。

　　深圳一名生意人吳先生告訴記者，他的數十萬閑置資金存放在一個熟悉的擔保公司，每月獲2分利息，該擔保公司放貸利率一般是6分，賺大頭。

　　從利率和單筆額度看，珠三角地區民間借貸市場相較溫州而言，也更為保守。

　　惠州一名小額貸款公司業務經理稱，其貸款利率為月息3.5%，最多放50萬元。中山市恒信金融貸款公司內部人士透露，該公司目前月息水平為2%，“我們是與銀行內部合作，當地幾個大行都很支持。”

　　珠海一家典當行的老板劉先生則介紹，其放貸綜合月息在3%左右。羅湖區法院獲得的信息顯示，在該院審理的民間借貸糾紛案件中，月息多數為4－5分。

　　林江說，無論是借方還是貸方，總體都比較保守，多數不超過1000萬；由于資金供應較為充裕；利率也比溫州低，年息大多在30%-40%，60%-80%就算較高了，而溫州地區據其了解最高可達180%。

　　部分小銀行參與

　　然而，林也發現珠三角民間借貸市場暗含的風險，“一個重要方面是，部分中小金融機構資金流入高利貸市場。”林江直言不諱。

　　據深圳一名知情人士透露，銀行資金流入高利貸有幾種途徑，一是部分客戶低利率從銀行套取貸款后，并未用于指定用途，轉手高息投放高利貸。

　　二是膽大的銀行支行、村鎮銀行行長或副行長隱秘設立投資公司放貸，一般是與富豪合作，由后者出任法人代表，“銀行人士以高收益吸引客戶將資金存放于自己設立的放貸公司，這一特有身份打通了從募資到放貸的通道。”這名知情人士說。

　　林江通過調研也發現，資金流入高利貸的銀行大多不是中農工建等大行，而以一些地方農信社、農商行、城商行為主。

　　“銀行一般私下以月息3分左右攬到錢，再把攬來的錢以5分左右貸給小額信貸公司，小貸公司再以8分或更高貸給客戶。”林江對本報稱，這種現象在惠州、中山等地較普遍。

　　“保守估算，珠三角民間借貸總量整體達到3000到4000億元左右。”林江稱。

　　林江介紹，目前由于宏觀信貸收緊、歐債危機、匯率波動、工資成本等諸多因素，使得中小企業利潤銳減，歸還高利貸的能力減弱；而介入房市的大量資金也在樓市寒冬下岌岌可危。

　　廣東省社會科學院《民間金融研究》日前進行的課題調研發現，“珠三角的民間借貸主要是借給實體企業，但從去年開始部分進入了房地產企業。”課題組組長、廣東省社科院教授黎友煥對本報表示。

　　加強風控

　　一些參與民間借貸的機構開始變得謹慎。

　　深圳一家小額貸款公司人士稱，因風險太高，該公司已不給服裝類企業放貸，此外，擔心企業主跑路，制鞋等行業等也不做。從行業看，目前各放貸公司很少發放純信用的企業貸款。

　　“現在的業務量比以前少了，一個月只能放款3000萬-5000萬元，給企業的最高限額為500萬元，風控標準也提高了。‘純潔’的企業才給放貸，借債太爛的不做；并且，也要開始看客戶的借款用途，不能亂用，小貸公司加強后續跟蹤回訪。”該人士稱。

　　同時，該公司的抵押率降低了，之前可以足額放款或放大一倍多放款，但現在只能按抵押物價值70%以下放貸。

　　前述珠海典當行老板劉先生說，現在該公司放款不僅要有抵押物，還要考察客戶的還款來源，“如果沒有還款現金流，靠抵押物也沒用，處置和拍賣抵押物耗時太長。”該公司的抵押物價值處理已經降至40%-50%，一般考察10個項目，能有1個通過審核就不錯了。

　　政府亦開始收緊民間金融機構設立門檻。深圳一位業內人士透露，深圳小額貸款公司原來的注冊門檻是5000萬元，從9月份開始調升到1億元，并且發起人股東需要持續盈利2000萬元以上。

　　深圳小額貸款公司行業協會的數據顯示，短短一年多時間，深圳小額貸款從無到有，爆發式增長，截至目前，深圳共計核準成立小額貸款公司34家，總注冊資本金為38.2億元，正在申請設立的還有5家。“太泛濫了。”黎友煥直言。

來源：21世紀經濟報道